Ngay cả Thiên Bình của Facebook cũng không thể thoát khỏi cơ sở fintech
Bất chấp sự tiếp cận của Facebook, giáo sư IMD Howard Yu và đồng nghiệp nghiên cứu Jialu Shan đã chia sẻ làm thế nào đồng tiền kỹ thuật số Libra của nó không phù hợp với các tổ chức tài chính kế thừa.
Thật khó tin các nhà quản lý có thể học nhanh hơn các doanh nhân, nhưng họ làm được. Quay trở lại khi Mark Zuckerberg làm chứng trước Quốc hội vào tháng 4 năm 2018, Thượng nghị sĩ Orrin Hatch (một người Cộng hòa từ Utah) đã thẩm vấn mô hình kinh doanh của Facebook bằng cách hỏi anh ấy tại sao người dùng không trả tiền cho dịch vụ của bạn, mà Zuckerberg mỉm cười trả lời, Thượng nghị sĩ, chúng tôi chạy quảng cáo. Mười tám tháng sau, vào ngày 23 tháng 10 năm 2019, Zuckerberg phải đối mặt với một cuộc họp quốc hội khác , lần này là về loại tiền kỹ thuật số được đề xuất của anh, Libra.
Nếu Quốc hội đang nhắm mục tiêu buộc Facebook phải sáng suốt về ý tưởng ban đầu của mình thì triển khai Libra ở các nước đang phát triển nơi cơ sở hạ tầng tài chính còn yếu, đặc biệt là ở những nơi dân cư địa phương thiếu khả năng tiếp cận tiền tín dụng, trước khi tiền kỹ thuật số được tung ra ở các nền kinh tế giàu có Nó đã đạt được mục tiêu của nó.
Một tuần trước phiên điều trần, Visa và Mastercard tuyên bố họ đang rời xa Thiên Bình vì sự giám sát ngày càng tăng.
Việc rút tiền sẽ không nhất thiết là Thiên Bình. Nhưng họ ngăn cản tham vọng thống trị hệ thống tiền tệ của Mỹ và châu Âu, về việc các ngân hàng trung ương lo lắng nhất. Không có Visa và Mastercard, dự án không có lựa chọn nào khác ngoài việc tạo ra các sản phẩm cho các thị trường không được bảo vệ, chẳng hạn như chuyển tiền từ các nền kinh tế không ổn định và lạm phát cao sang các thị trường ổn định hơn, thanh toán cho hàng hóa mua ở nước ngoài và chuyển tiền di dân sang các nước đang phát triển. Và kết quả đó có thể là tốt nhất cho mọi người.
Để hiểu tác động của việc rút tiền của Visa và Mastercard đối với Thiên Bình là hiểu được ảnh hưởng to lớn của họ đối với sự đổi mới của fintech trong thế giới phương Tây. Tại Viện Phát triển Quản lý Quốc tế (IMD), chúng tôi theo dõi khả năng một công ty sẽ nhảy vọt thành công về một biên giới tri thức mới trong nỗ lực chuẩn bị cho tương lai. Chúng tôi đặc biệt đo lường mức độ sẵn sàng của các chi nhánh trong ngành tài chính đối với các lĩnh vực mới như cố vấn robo, tiền điện tử và blockchain, trí tuệ nhân tạo, dịch vụ di động và thanh toán di động và giao diện lập trình ứng dụng (API).
Để đạt được một phép đo cân bằng và mạnh mẽ, chúng tôi lưu ý đến sức khỏe của thành công của một công ty đang diễn ra thông qua dòng tiền, tỷ suất lợi nhuận hoạt động và doanh thu tăng. Nhưng để dòng tiền lành mạnh đó được triển khai hiệu quả vào các lĩnh vực mới, các giám đốc điều hành cần phải nhìn xa hơn các hoạt động hàng ngày của họ và có khả năng thách thức các giả định lâu dài của ngành. Quá trình này đòi hỏi sự đa dạng trong lực lượng lao động của một công ty, được thể hiện bởi giới tính và quốc tịch cũng như nền tảng cụ thể của lãnh đạo cao nhất. Sau đó, chúng tôi đo lường triển vọng tăng trưởng của công ty được đánh giá dựa trên kỳ vọng của nhà đầu tư, đầu tư vào các công ty khởi nghiệp hoặc liên doanh mới và có lẽ quan trọng nhất là các thông báo sản phẩm mới của công ty.
Kết quả là một chỉ số, không có gì đáng ngạc nhiên bao gồm một vài tên hộ gia đình trong số các nhà phát triển fintech. PayPal, một công ty thanh toán kỹ thuật số đã bước sang tuổi 20 trong năm nay và Square, nơi xử lý thanh toán bằng thẻ tín dụng ở khắp mọi nơi từ quầy hàng trên đường đến quầy cà phê cho đến thị trường của những người nông dân ưa thích, đều đang đứng đầu bảng xếp hạng. Tuy nhiên, một số người đương nhiệm đã phát triển nhanh như vậy. Họ là những người xây dựng cơ sở hạ tầng kế thừa: Visa và Mastercard.
Kể từ buổi bình minh của kỷ nguyên điện thoại thông minh, vô số người mới tham gia cung cấp các phương thức thanh toán, Apple Apple, Google Wallet, Square, PayPal, Vimeo và Revolut, chỉ một vài tên lửa đã chứng minh rằng họ là những nhà cải tiến mạnh mẽ có thể thiết kế các dịch vụ mà người tiêu dùng khao khát. Họ đã khắc các phân khúc thị trường ra khỏi thẻ tín dụng mà các ngân hàng bán lẻ truyền thống phát hành.
Trước những thay đổi này, Visa và Mastercard chiến lược đã được chứng minh duy nhất có thể dựa vào để duy trì sự liên quan của cơ sở hạ tầng kế thừa của họ là bỏ qua nhựa của họ, khử mùi và phá hủy hiện thân vật lý của sản phẩm, được ấp ủ trong nhiều thập kỷ và cho phép những người gây rối này kết nối với đường thu phí của họ. Nếu bạn không thể đánh bại họ, hãy để họ tham gia cùng bạn.
Không có gì ngạc nhiên khi thẻ Apple được công bố, các nhà bình luận nhận thấy rằng, ngoài các tính năng đột phá được hứa hẹn, không gian chia sẻ logo của nó với Goldman Sachs, bộ phận bảo lãnh phát hành và Mastercard. Thậm chí Apple không thể rũ bỏ mạng nhựa.
Và đó không chỉ là Apple. PayPal, Square, Samsung Pay, Google Pay, Facebook Credit, Stripe và thậm chí cả tiền điện tử khởi động Coinbase , tất cả đều hoạt động với Visa và Mastercard. Nói cách khác, không có công ty fintech nào có thể làm phiền bất cứ ai trừ khi họ trả phí cho mạng lưới của các chàng trai cũ.
Lý do rất đơn giản. Một tiêu chuẩn giao diện đã xuất hiện khiến Visa và Mastercard trở nên đơn giản và mạnh mẽ để hoạt động với mạng lưới rộng lớn của họ không thể cưỡng lại đối với bất kỳ fintech: API nào.
API là một bộ quy tắc và hướng dẫn chính thức tạo điều kiện thuận lợi cho việc trao đổi thông tin giữa hai phần mềm. Các thói quen, giao thức và công cụ phần mềm này có thể cho phép các bên thứ ba tham gia vào cơ sở hạ tầng của Visa và Mastercard. Trong khi nhiều người chơi ngân hàng kế thừa đã do dự khi thấy Visa chủ yếu là một công ty công nghệ, thì ông đã quan sát Gilles Ubaghs , nhà phân tích cao cấp về công nghệ dịch vụ tài chính tại Ovum, trong buổi ra mắt gần đây của nền tảng nhà phát triển Visa. . . với một loạt các API cung cấp đầy đủ chức năng thanh toán, tất cả được xây dựng trên mạng lõi cơ bản của Visa, [cho thấy] Visa đang mở ra toàn bộ khả năng của mình trực tiếp cho hệ sinh thái kỹ thuật số rộng lớn hơn.
Sau đó, bước đột phá lớn ở đây là nhận ra rằng tính năng tốt nhất của sản phẩm sẽ không bao giờ được phát minh trong nhà. Visa và Mastercard nhận ra rằng các ứng dụng sát thủ sẽ được phát minh bởi các bên thứ ba, những người gần gũi với khách hàng hơn so với các đại gia thẻ tín dụng. Bất cứ khi nào một ứng dụng của bên thứ ba trở nên đủ quan trọng, hệ thống sẽ đồng hành với nó để duy trì tính linh hoạt, đồng thời thiết lập các tiêu chuẩn mới cho ngành. Có thể đến một ngày khi thẻ tín dụng tự biến mất, nhưng Visa và Mastercard vẫn có thể có mặt ở khắp mọi nơi, vẫn khiến mọi việc khó khăn trong việc gửi và nhận tiền trên khắp thế giới trở nên dễ dàng.
Từ góc độ này, chúng ta có thể thấy tác động của Visa và Mastercard rút ra từ dự án Libra. Facebook có thể có hai tỷ người dùng, nhưng để triển khai bất kỳ loại tiền kỹ thuật số nào để tạo thuận lợi cho các giao dịch thị trường ở các nền kinh tế phương Tây, từ việc trả tiền cho tiệm bánh địa phương đến mua biểu tượng cảm xúc trực tuyến, Zuckerberg sẽ cần phải tận dụng mạng lưới thẻ tín dụng để tăng quy mô nhanh. Khi lựa chọn đó không còn, cách tiếp cận khôn ngoan nhất là nhắm mục tiêu vào các nền kinh tế thị trường mới nổi, nơi dân cư địa phương vẫn chưa có thẻ tín dụng, một phân khúc thị trường nằm ngoài tầm với hiện tại của Visa và Mastercard. Và chiến lược đó không chỉ giúp các ngân hàng trung ương thở phào nhẹ nhõm mà còn có khả năng thay đổi cuộc sống cho hàng tỷ người chưa tìm được giải pháp khả thi cho thanh toán quốc tế. Mark Zuckerberg có thể thấy ít hơn một khoản hoàn vốn ngay lập tức,
Howard Yu là tác giả của Leap: Làm thế nào để Thrive trong một thế giới nơi mà mọi thứ có thể được sao chép, các giáo sư Lego quản lý và đổi mới tại Trường Kinh doanh IMD tại Thụy Sĩ, và Giám đốc ký IMD của Chương trình quản lý cao cấp ( AMP ). Là người gốc Hồng Kông, anh đã lấy bằng tiến sĩ tại Trường Kinh doanh Harvard.
Jialu Shan là thành viên nghiên cứu tại Trung tâm chuyển đổi kinh doanh số toàn cầu, IMD và Sáng kiến của Cisco.
Thật khó tin các nhà quản lý có thể học nhanh hơn các doanh nhân, nhưng họ làm được. Quay trở lại khi Mark Zuckerberg làm chứng trước Quốc hội vào tháng 4 năm 2018, Thượng nghị sĩ Orrin Hatch (một người Cộng hòa từ Utah) đã thẩm vấn mô hình kinh doanh của Facebook bằng cách hỏi anh ấy tại sao người dùng không trả tiền cho dịch vụ của bạn, mà Zuckerberg mỉm cười trả lời, Thượng nghị sĩ, chúng tôi chạy quảng cáo. Mười tám tháng sau, vào ngày 23 tháng 10 năm 2019, Zuckerberg phải đối mặt với một cuộc họp quốc hội khác , lần này là về loại tiền kỹ thuật số được đề xuất của anh, Libra.
Nếu Quốc hội đang nhắm mục tiêu buộc Facebook phải sáng suốt về ý tưởng ban đầu của mình thì triển khai Libra ở các nước đang phát triển nơi cơ sở hạ tầng tài chính còn yếu, đặc biệt là ở những nơi dân cư địa phương thiếu khả năng tiếp cận tiền tín dụng, trước khi tiền kỹ thuật số được tung ra ở các nền kinh tế giàu có Nó đã đạt được mục tiêu của nó.
Một tuần trước phiên điều trần, Visa và Mastercard tuyên bố họ đang rời xa Thiên Bình vì sự giám sát ngày càng tăng.
Việc rút tiền sẽ không nhất thiết là Thiên Bình. Nhưng họ ngăn cản tham vọng thống trị hệ thống tiền tệ của Mỹ và châu Âu, về việc các ngân hàng trung ương lo lắng nhất. Không có Visa và Mastercard, dự án không có lựa chọn nào khác ngoài việc tạo ra các sản phẩm cho các thị trường không được bảo vệ, chẳng hạn như chuyển tiền từ các nền kinh tế không ổn định và lạm phát cao sang các thị trường ổn định hơn, thanh toán cho hàng hóa mua ở nước ngoài và chuyển tiền di dân sang các nước đang phát triển. Và kết quả đó có thể là tốt nhất cho mọi người.
Để hiểu tác động của việc rút tiền của Visa và Mastercard đối với Thiên Bình là hiểu được ảnh hưởng to lớn của họ đối với sự đổi mới của fintech trong thế giới phương Tây. Tại Viện Phát triển Quản lý Quốc tế (IMD), chúng tôi theo dõi khả năng một công ty sẽ nhảy vọt thành công về một biên giới tri thức mới trong nỗ lực chuẩn bị cho tương lai. Chúng tôi đặc biệt đo lường mức độ sẵn sàng của các chi nhánh trong ngành tài chính đối với các lĩnh vực mới như cố vấn robo, tiền điện tử và blockchain, trí tuệ nhân tạo, dịch vụ di động và thanh toán di động và giao diện lập trình ứng dụng (API).
Để đạt được một phép đo cân bằng và mạnh mẽ, chúng tôi lưu ý đến sức khỏe của thành công của một công ty đang diễn ra thông qua dòng tiền, tỷ suất lợi nhuận hoạt động và doanh thu tăng. Nhưng để dòng tiền lành mạnh đó được triển khai hiệu quả vào các lĩnh vực mới, các giám đốc điều hành cần phải nhìn xa hơn các hoạt động hàng ngày của họ và có khả năng thách thức các giả định lâu dài của ngành. Quá trình này đòi hỏi sự đa dạng trong lực lượng lao động của một công ty, được thể hiện bởi giới tính và quốc tịch cũng như nền tảng cụ thể của lãnh đạo cao nhất. Sau đó, chúng tôi đo lường triển vọng tăng trưởng của công ty được đánh giá dựa trên kỳ vọng của nhà đầu tư, đầu tư vào các công ty khởi nghiệp hoặc liên doanh mới và có lẽ quan trọng nhất là các thông báo sản phẩm mới của công ty.
Kết quả là một chỉ số, không có gì đáng ngạc nhiên bao gồm một vài tên hộ gia đình trong số các nhà phát triển fintech. PayPal, một công ty thanh toán kỹ thuật số đã bước sang tuổi 20 trong năm nay và Square, nơi xử lý thanh toán bằng thẻ tín dụng ở khắp mọi nơi từ quầy hàng trên đường đến quầy cà phê cho đến thị trường của những người nông dân ưa thích, đều đang đứng đầu bảng xếp hạng. Tuy nhiên, một số người đương nhiệm đã phát triển nhanh như vậy. Họ là những người xây dựng cơ sở hạ tầng kế thừa: Visa và Mastercard.
Kể từ buổi bình minh của kỷ nguyên điện thoại thông minh, vô số người mới tham gia cung cấp các phương thức thanh toán, Apple Apple, Google Wallet, Square, PayPal, Vimeo và Revolut, chỉ một vài tên lửa đã chứng minh rằng họ là những nhà cải tiến mạnh mẽ có thể thiết kế các dịch vụ mà người tiêu dùng khao khát. Họ đã khắc các phân khúc thị trường ra khỏi thẻ tín dụng mà các ngân hàng bán lẻ truyền thống phát hành.
Trước những thay đổi này, Visa và Mastercard chiến lược đã được chứng minh duy nhất có thể dựa vào để duy trì sự liên quan của cơ sở hạ tầng kế thừa của họ là bỏ qua nhựa của họ, khử mùi và phá hủy hiện thân vật lý của sản phẩm, được ấp ủ trong nhiều thập kỷ và cho phép những người gây rối này kết nối với đường thu phí của họ. Nếu bạn không thể đánh bại họ, hãy để họ tham gia cùng bạn.
Không có gì ngạc nhiên khi thẻ Apple được công bố, các nhà bình luận nhận thấy rằng, ngoài các tính năng đột phá được hứa hẹn, không gian chia sẻ logo của nó với Goldman Sachs, bộ phận bảo lãnh phát hành và Mastercard. Thậm chí Apple không thể rũ bỏ mạng nhựa.
Và đó không chỉ là Apple. PayPal, Square, Samsung Pay, Google Pay, Facebook Credit, Stripe và thậm chí cả tiền điện tử khởi động Coinbase , tất cả đều hoạt động với Visa và Mastercard. Nói cách khác, không có công ty fintech nào có thể làm phiền bất cứ ai trừ khi họ trả phí cho mạng lưới của các chàng trai cũ.
Lý do rất đơn giản. Một tiêu chuẩn giao diện đã xuất hiện khiến Visa và Mastercard trở nên đơn giản và mạnh mẽ để hoạt động với mạng lưới rộng lớn của họ không thể cưỡng lại đối với bất kỳ fintech: API nào.
API là một bộ quy tắc và hướng dẫn chính thức tạo điều kiện thuận lợi cho việc trao đổi thông tin giữa hai phần mềm. Các thói quen, giao thức và công cụ phần mềm này có thể cho phép các bên thứ ba tham gia vào cơ sở hạ tầng của Visa và Mastercard. Trong khi nhiều người chơi ngân hàng kế thừa đã do dự khi thấy Visa chủ yếu là một công ty công nghệ, thì ông đã quan sát Gilles Ubaghs , nhà phân tích cao cấp về công nghệ dịch vụ tài chính tại Ovum, trong buổi ra mắt gần đây của nền tảng nhà phát triển Visa. . . với một loạt các API cung cấp đầy đủ chức năng thanh toán, tất cả được xây dựng trên mạng lõi cơ bản của Visa, [cho thấy] Visa đang mở ra toàn bộ khả năng của mình trực tiếp cho hệ sinh thái kỹ thuật số rộng lớn hơn.
Sau đó, bước đột phá lớn ở đây là nhận ra rằng tính năng tốt nhất của sản phẩm sẽ không bao giờ được phát minh trong nhà. Visa và Mastercard nhận ra rằng các ứng dụng sát thủ sẽ được phát minh bởi các bên thứ ba, những người gần gũi với khách hàng hơn so với các đại gia thẻ tín dụng. Bất cứ khi nào một ứng dụng của bên thứ ba trở nên đủ quan trọng, hệ thống sẽ đồng hành với nó để duy trì tính linh hoạt, đồng thời thiết lập các tiêu chuẩn mới cho ngành. Có thể đến một ngày khi thẻ tín dụng tự biến mất, nhưng Visa và Mastercard vẫn có thể có mặt ở khắp mọi nơi, vẫn khiến mọi việc khó khăn trong việc gửi và nhận tiền trên khắp thế giới trở nên dễ dàng.
Từ góc độ này, chúng ta có thể thấy tác động của Visa và Mastercard rút ra từ dự án Libra. Facebook có thể có hai tỷ người dùng, nhưng để triển khai bất kỳ loại tiền kỹ thuật số nào để tạo thuận lợi cho các giao dịch thị trường ở các nền kinh tế phương Tây, từ việc trả tiền cho tiệm bánh địa phương đến mua biểu tượng cảm xúc trực tuyến, Zuckerberg sẽ cần phải tận dụng mạng lưới thẻ tín dụng để tăng quy mô nhanh. Khi lựa chọn đó không còn, cách tiếp cận khôn ngoan nhất là nhắm mục tiêu vào các nền kinh tế thị trường mới nổi, nơi dân cư địa phương vẫn chưa có thẻ tín dụng, một phân khúc thị trường nằm ngoài tầm với hiện tại của Visa và Mastercard. Và chiến lược đó không chỉ giúp các ngân hàng trung ương thở phào nhẹ nhõm mà còn có khả năng thay đổi cuộc sống cho hàng tỷ người chưa tìm được giải pháp khả thi cho thanh toán quốc tế. Mark Zuckerberg có thể thấy ít hơn một khoản hoàn vốn ngay lập tức,
Howard Yu là tác giả của Leap: Làm thế nào để Thrive trong một thế giới nơi mà mọi thứ có thể được sao chép, các giáo sư Lego quản lý và đổi mới tại Trường Kinh doanh IMD tại Thụy Sĩ, và Giám đốc ký IMD của Chương trình quản lý cao cấp ( AMP ). Là người gốc Hồng Kông, anh đã lấy bằng tiến sĩ tại Trường Kinh doanh Harvard.
Jialu Shan là thành viên nghiên cứu tại Trung tâm chuyển đổi kinh doanh số toàn cầu, IMD và Sáng kiến của Cisco.
Nhận xét
Đăng nhận xét